本報記者 趙子強 見習(xí)記者 任世碧

    隨著A股上市公司2021年半年報進入密集披露期，機構(gòu)投資者持倉情況也逐漸浮出水面。社保基金、QFII等機構(gòu)作為市場風向標和價值投資的引領(lǐng)者，其持倉的股票一直受到投資者關(guān)注。記者統(tǒng)計同花順數(shù)據(jù)發(fā)現(xiàn)，截至8月18日收盤，在已披露2021年半年報業(yè)績的上市公司中，共有31家公司前十大流通股股東中同時出現(xiàn)社保基金及QFII身影，上述兩類機構(gòu)投資風格更偏向行業(yè)景氣度較高的績優(yōu)龍頭品種。

    金鼎資產(chǎn)董事長龍灝對記者表示，“社保基金與QFII兩類機構(gòu)的共同持倉行為，說明對高成長的優(yōu)質(zhì)品種一致青睞，同時其投資風格主要是以追求長期穩(wěn)健的復(fù)利回報為基礎(chǔ)，所以投資周期較長，風險意識高，理念成熟。而從行業(yè)來看，醫(yī)藥生物、電氣設(shè)備、化工、電子等行業(yè)共同持股均為行業(yè)細分龍頭，其業(yè)績普遍較好，機構(gòu)推薦評級量高，屬于高附加值可長期投資的上市公司，具備較好的投資價值，其標的值得投資者借鑒與參考。”

    社保基金與QFII集體增持13只個股

    從持倉變化來看，在上述31只個股中，社保基金二季度共計新進持有7只個股，三花智控、中環(huán)股份、魚躍醫(yī)療、皖維高新等4只個股本期社保基金新進數(shù)量均超1000萬股，百亞股份、前沿生物、信捷電氣等3只個股本期獲社保基金的青睞。另外，還有9只個股2021年二季度受到社保基金繼續(xù)加倉操作，高能環(huán)境本期社保基金增持數(shù)量居首，達到1926.48萬股，偉星新材、錦浪科技、東方財富等3只個股在今年二季度社保基金增持數(shù)量也均超500萬股。

    圖為：今年二季度末獲社保基金與QFII集體增持的個股一覽

    數(shù)據(jù)來源：同花順制表：任世碧

    QFII方面，上述31只個股中，今年二季度QFII共計新進持有10只個股，常熟銀行、中環(huán)股份、皖維高新、金能科技等4只個股本期QFII新進數(shù)量均在1000萬股以上，魚躍醫(yī)療、前沿生物、堅朗五金、華正新材、秀強股份、賽騰股份等6只個股在此期間也獲QFII資金的關(guān)注。同時，還有13只個股2021年二季度受到QFII繼續(xù)加倉操作，東方財富、偉星新材、信維通信、海大集團、千禾味業(yè)等5只個股在今年二季度QFII增持數(shù)量均超300萬股。

    綜合來看，上述個股中，有13只個股今年二季度受到了社保基金以及QFII集體增持，增持資金達到64.65億元。具體來看，今年二季度社保基金與QFI聯(lián)手新進持有中環(huán)股份、皖維高新、魚躍醫(yī)療、前沿生物等4只個股，持股數(shù)量分別為4234.68萬股、2482.65萬股、1934.34萬股、538.42萬股；有9只個股今年二季度受上述兩類機構(gòu)繼續(xù)加倉，三花智控、高能環(huán)境、東方財富、偉星新材等4只個股二季度社保基金與QFII增持數(shù)量也均在1000萬股以上。

    31只個股扎堆醫(yī)藥生物等四行業(yè)

    從整體持股情況看，社保基金與QFII等兩類機構(gòu)對高成長的個股更加青睞。業(yè)績方面，社保基金與QFII在二季度共同持倉的31只個股上半年業(yè)績表現(xiàn)普遍較好，有24家公司2021年上半年凈利潤實現(xiàn)同比增長，占比近八成。其中，中環(huán)股份、皖維高新、金能科技、華正新材、東方財富、錦浪科技等6家公司今年上半年凈利潤均實現(xiàn)同比翻番，顯示出較高的成長性。

    行業(yè)特征方面，上述社保基金與QFII共同持倉的31只個股主要集中在醫(yī)藥生物、電氣設(shè)備、化工、電子等四行業(yè)，涉及個股數(shù)量分別為4只、3只、3只、3只。

    圖為：今年二季度末社保基金與QFII共同持股行業(yè)分布圖

    制表：任世碧

    粵開證券研究院首席市場分析師李興在接受《證券日報》記者采訪時表示，“從業(yè)績層面來看，截至目前，共有861家上市公司披露半年報，披露公司數(shù)量最多的三個行業(yè)就是化工、醫(yī)藥生物、電子，分別為116家、87家、84家；按凈利潤增速中位數(shù)統(tǒng)計，三個行業(yè)均超過40%，分別為90%、41%和50%，業(yè)績增速較高。在行業(yè)基本面向好疊加中報業(yè)績高增的情況下，建議投資者持續(xù)關(guān)注化工、醫(yī)藥生物和電子板塊優(yōu)質(zhì)標的投資機會。”

    持有類似觀點的私募排排網(wǎng)研究主管劉有華對記者表示，“社保基金與QFII在二季度共同持倉股扎堆在醫(yī)藥生物、電氣設(shè)備、化工以及電子等高景氣高成長行業(yè)。其中，醫(yī)藥生物是一個剛需板塊，業(yè)績確定性高，人均可支配收入提升和人口老齡化趨勢加劇進一步強化了醫(yī)藥生物板塊的市場需求和行業(yè)未來的增長空間，是一個值得長期投資的優(yōu)質(zhì)賽道。電氣設(shè)備行業(yè)主要受益于‘碳達峰、碳中和’政策，整體發(fā)展都在持續(xù)向好，行業(yè)景氣超預(yù)期，雖然整體估值較高，但因為行業(yè)增長十分明確，可以通過高成長來消化估值，因此電氣設(shè)備行業(yè)還會維持強勢。”

    對于今年二季度社保基金與QFII共同持倉股扎堆的行業(yè)，李興進一步補充，“電子行業(yè)產(chǎn)業(yè)周期向上，有望在國家政策+景氣度兩輪驅(qū)動下迎歷史黃金機遇。以5G手機、汽車電動與智能化、PC、服務(wù)器、基站以及海量AIoT終端設(shè)備為代表的下游需求持續(xù)旺盛，全球半導(dǎo)體超級景氣周期仍將持續(xù)，且今年二季度機構(gòu)對半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)鏈持續(xù)保持較高的關(guān)注度，看好半導(dǎo)體設(shè)備、材料、晶圓制造以及高景氣領(lǐng)域IC設(shè)計/IDM的投資機會。化工板塊，受益于整個經(jīng)濟周期上行，盈利處于高位。7月份PPI同比上漲9%達到近一年最高點，環(huán)比和同比漲幅均比上月擴大0.2個百分點，主要受原油、煤炭及相關(guān)產(chǎn)品價格大幅上漲影響。隨著未來需求預(yù)期回升，我們認為包括化工板塊在內(nèi)的中上游原材料行業(yè)還有投資機會。”

（編輯 崔漫 孫倩 策劃 吳珊）