周三，A股三大指數(shù)全天單邊上揚(yáng)。截至收盤(pán)，上證指數(shù)報(bào)3553.72點(diǎn)，上漲0.66%；深證成指報(bào)14940.05點(diǎn)，上漲1.86%；創(chuàng)業(yè)板指收獲百點(diǎn)長(zhǎng)陽(yáng)，收盤(pán)報(bào)3409.59點(diǎn)，上漲3.57%。滬深兩市合計(jì)成交額達(dá)1.05萬(wàn)億元，為連續(xù)第5個(gè)交易日突破萬(wàn)億元。

    昨日盤(pán)面上，鋰電池板塊再掀漲停潮，久吾高科、容百科技等多股漲停，西藏城投等個(gè)股紛紛跟漲。龍頭股久吾高科本周以來(lái)的累計(jì)漲幅高達(dá)59.93%，帶領(lǐng)鋰電概念成為近期市場(chǎng)的絕對(duì)主線(xiàn)。

    海通證券表示，我國(guó)鋰電池產(chǎn)業(yè)鏈優(yōu)勢(shì)顯著，全球市場(chǎng)占比將穩(wěn)中有升。以智能手機(jī)為代表的消費(fèi)類(lèi)電子產(chǎn)品需求回升，帶動(dòng)消費(fèi)類(lèi)鋰電池需求增長(zhǎng)。國(guó)內(nèi)及出口歐洲的新能源汽車(chē)需求持續(xù)高增長(zhǎng)，帶動(dòng)動(dòng)力電池及上游材料需求大幅提升。今年以來(lái)鋰電池上游原材料價(jià)格總體上漲為主，其中鋰相關(guān)產(chǎn)品和電解液細(xì)分領(lǐng)域價(jià)格較同期大幅上漲。

    基于上述邏輯因素，海通證券預(yù)計(jì)2021年鋰電池板塊業(yè)績(jī)?cè)鏊俅_定回升，且行業(yè)集中度提升將導(dǎo)致鋰電池產(chǎn)業(yè)鏈細(xì)分領(lǐng)域龍頭顯著受益。

    值得注意的是，昨日鋰電概念中除前期強(qiáng)勢(shì)個(gè)股外，板塊賺錢(qián)效應(yīng)延續(xù)到了產(chǎn)業(yè)鏈其他分支，膜法鹽湖提鋰方向便是其中之一。

    國(guó)泰君安證券表示，鹽湖提鋰技術(shù)多樣，其中膜法技術(shù)適用于高鎂鋰比應(yīng)用場(chǎng)景。目前我國(guó)膜法鹽湖提鋰技術(shù)路線(xiàn)快速發(fā)展，膜材料進(jìn)口替代比例提升，推動(dòng)膜法鹽湖提鋰技術(shù)應(yīng)用落地。具備高端分離膜材料生產(chǎn)能力的膜技術(shù)龍頭公司將迎來(lái)新的發(fā)展機(jī)遇。

    此外，調(diào)整了數(shù)日的CRO板塊昨日企穩(wěn)修復(fù)，凱萊英漲逾8%，藥明康德漲超7%。白酒板塊同樣回暖，今世緣漲停，酒鬼酒、水井坊等個(gè)股均有所表現(xiàn)。

    資金面上，北向資金昨日凈買(mǎi)入43.73億元，其中滬股通凈買(mǎi)入6.04億元，深股通凈買(mǎi)入37.68億元。具體個(gè)股方面，昨日盤(pán)中大漲的鋰電、光伏類(lèi)個(gè)股獲得北向資金青睞。億緯鋰能獲凈買(mǎi)入9.07億元，隆基股份、寧德時(shí)代凈買(mǎi)入額均超5億元。五糧液同樣獲大額凈買(mǎi)入8.12億元。東方財(cái)富、中國(guó)平安則遭凈賣(mài)出逾3億元。

    展望后市，國(guó)泰君安證券首席策略分析師陳顯順認(rèn)為，當(dāng)前A股科技成長(zhǎng)行業(yè)的ROE（凈資產(chǎn)收益率）水平正處于持續(xù)抬升通道，斜率陡峭且仍有修復(fù)空間，電子、新能源車(chē)等細(xì)分領(lǐng)域持續(xù)高景氣，未來(lái)科技成長(zhǎng)占優(yōu)的局面有望延續(xù)。

    具體細(xì)分來(lái)看，國(guó)泰君安統(tǒng)計(jì)了241家A股各細(xì)分行業(yè)龍頭與217家對(duì)標(biāo)的海外龍頭公司，對(duì)比其估值盈利體系后認(rèn)為：當(dāng)前A股采掘、有色、醫(yī)藥等行業(yè)龍頭較海外已不便宜，相對(duì)而言，商貿(mào)、休閑服務(wù)等可選消費(fèi)行業(yè)及銀行、非銀金融板塊國(guó)內(nèi)龍頭仍具配置性?xún)r(jià)比。從近期各板塊龍頭盈利預(yù)期變化來(lái)看，醫(yī)藥、電子、通信等成長(zhǎng)龍頭盈利彈性更佳。

    申萬(wàn)宏源認(rèn)為，半年報(bào)行情還沒(méi)結(jié)束，依然非常有參與價(jià)值。成長(zhǎng)方向上，“短期業(yè)績(jī)驗(yàn)證改善”疊加“中期相對(duì)業(yè)績(jī)趨勢(shì)占優(yōu)”和“長(zhǎng)期賽道邏輯不變”的結(jié)構(gòu)選擇思路仍適用，繼續(xù)推薦業(yè)績(jī)驗(yàn)證向好概率最大的新能源汽車(chē)和半導(dǎo)體板塊。