【編者按】為深入貫徹落實黨的二十大精神，引導基金行業機構踐行《證券期貨業科技發展“十四五”規劃》，共促基金行業數字化轉型，按照中國證監會總體工作部署，于2022年11月開展“證券期貨業數字化轉型主題宣傳月”活動。通過開展“證券期貨業數字化轉型主題宣傳月”活動，搭建交流平臺，展現數字化轉型成果案例，激發金融科技創新活力，營造金融科技長效發展新生態。該篇為“證券期貨業數字化轉型主題宣傳月”系列宣傳之十四。

    定增管家案例分享

    ——財通基金

    一、項目背景

    2021年3月國家正式發布《中華人民共和國國民經濟和社會發展第十四個五年規劃和2035年遠景目標綱要》，明確提出要“加快數字化發展，建設數字中國”。2022年1月國務院印發《“十四五”數字經濟發展規劃》，進一步對“十四五”時期我國數字經濟發展作出了整體性部署。在金融領域，繼2019年8月發布《金融科技（FinTech）發展規劃（2019-2021年）》，中國人民銀行又于2022年1月發布《金融科技發展規劃（2022-2025年）》，提出了新時期金融科技發展指導意見，明確了我國金融科技發展從“立柱架梁”全面邁入“積厚成勢”新階段的總體定位。2021年10月證監會發布《證券期貨業科技發展“十四五”規劃》，明確了“十四五”時期證券期貨業數字化轉型的指導思想、原則及重點，為證券期貨業數字化轉型發展提供綱領性指南。財通基金為貫徹國家及上級監管機構對數字化轉型的指導方針，落實集團“137N”戰略體系，實施“三個三”創新發展行動方案，根據公司數字賦能發展戰略要求，以數字變革推進數智基金提質增效，在數字變革方面展現更大作為，結合公司“十四五”數字化改革整體規劃，按照公司領導、投行業務部、證券業務部、非銀機構部、專戶投資部、財富管理部、風險管理部、法律合規部等需求匯總及內部溝通，金融科技部于去年1月份開始自主開發“定增管家”平臺，于今年8月底完成“定增管家”平臺的開發與正式上線運行。

    二、定增業務數字化需求

    基金公司和客戶之間存在著巨大的信息和知識不對稱性，中國的基金行業在經過30多年的發展，在今天投資方式日益豐富，市場細分日趨加深，各種基金理財產品的推出層出不窮，市場知識體系的深度和廣度已經遠超普通投資者能夠駕馭的程度。一方面投資者持有一定資產，并希望能給自己的資產找到最佳的投資渠道，另一方面投資者對市場信息、金融知識的掌握卻無法支撐其實現相應目標。我司的基金理財產品眾多，在面向廣大潛在客戶推薦基金理財產品的時候，也同樣面臨如何合法合規地以及更精準地將基金理財產品投放到每個潛在客戶身上，并促進他們產生真正的有價值交易行為的問題。隨著每年客戶數量增多，基金交易量不斷增大，數據量大、客戶維度復雜、線上線下數據無法整合等情況都是造成這類問題的原因。

    作為財通基金特色業務-定增業務，即一級半市場，業務人員需要掌握客戶需求，匹配公司產品情況。投資經理同步做好各項投資準備，風控、清算等中后臺人員做好事后的風險管理、股份登記、交收等處理。由于產品眾多，原來主要靠人工傳遞和記錄，很難做到準確及時，尤其是今年疫情嚴重的上海封閉期間，項目經理幾個月在家辦公來不了公司，溝通成本很高，迫切需要數字化轉型，從而提高服務質量。主要體現在：

    （一）定增業務營銷支持不足

    根據定增業務需求在同行業做了相關的需求調研，雖然公司已有投資交易系統、估值、風控等系統，但是在定增信息資訊、定增業務管理、營銷閉環等方面還存在明顯賦能不足，具體情況如下：

    1、專業化內容供給不足

    目前提供給項目經理的內容主要是產品的基礎信息、行情表現等資訊，但是在產品營銷素材、高質量內容場景、產品業績歸因分析、市場分析等專業內容供給不足。

    2、線上線下聯動工具不足

    我司對項目經理提供了部分營銷管理與基礎的產品評價工具，但隨著客戶投資需求的持續迭代，市場客戶體驗的持續提升，在資產配置優化工具、營銷工具支撐略顯乏力，各項營銷工具的聯動性不足。

    （二）定增業務投資端痛點

    金融科技部調研了定增業務需求，發現定增投資端還存在以下痛點，具體如下圖：

    金融科技部通過調研投行業務部、證券業務部、非銀機構部、專戶投資部等市場部門在定增業務中的痛點堵點難點，加快公司在定增業務的數字化轉型，決定設計與開發定增管家平臺。

    三、定增平臺建設的初步設想

    借鑒先進同業及互聯網機構的經驗，構建“業務+消息”的定增業務服務平臺，有效提升業務管理效能、串聯各項營銷鏈路，賦能項目經理展業，提升我司定增業務整體能力。定增管家平臺將從幾方面進行推動：

    （一）獲取最新的定增行業信息，建設定增生態鏈，提供全流程、全生命周期的定增信息。

    對接Wind、同花順、東方財富等資訊商，采集全市場的定增市場信息，進行數據清洗，匯集更豐富的優質定增資源，打造項目經理端的服務后臺，提供全流程、全行業定增信息內容的支持平臺。

    （二）以定增業務為核心，圍繞定增業務的管理，將工具打造成全方位的定增管家平臺。

    圍繞定增項目營銷需求為核心，以主推定增產品、項目營銷、智能聚合產品、營銷素材百寶箱，為一線項目經理定制打造一站式工作臺。幫助項目經理實現定增產品的上會、獲批等一系列流程的信息自動獲取，使定增管家成為項目經理的業務好幫手。

    （三）靈活的風控管理，圍繞理財子、保險、私募等不同的產品戶，構建不同種類產品的風控體系賦能平臺。

    針對理財子、公募、保險、私募等產品戶，定增管家平臺拆分理財產品的需求。根據產品特點及合規要求，制定差異化事前風控。嚴控各種產品參加定增項目的合規要求，成為風控部門的好幫手。

    （四）構建公司的協同管理平臺，賦能市場、策劃、投行、投資等部門，打造全公司統一聯動的管理體系。

    根據金融科技部對定增管理平臺的統一規劃，以混合部署的方式，基于企業微信生態，并與公司內營銷、wind、同花順、東方財富等數據整合，通過各鏈路的內容觸達、信息共享、策略協同，通過線上線下營銷融合，形成營銷閉環，實現對項目經理的整體服務。

    四、定增管家的平臺設計

    （一）平臺框架

    定增管理平臺使用目前流行的VUE+SpringCloud微服務開發框架，定增管理平臺架構圖如下：

    （二）全生命周期管理

    A股的股票需要增發定增，在過會批準后才能發行定增，后續將進入報價、獲配等環節。定增項目的全生命周期如下圖：

    五、定增管家的主要功能

    定增管家分為基礎信息、后期項目、受邀項目、頭寸管理、文件管理、報表分析等6大板塊。

    （一）基礎信息

    基礎信息的內容全面，涵蓋人員管理、角色管理、權限分配、手工凍結管理等功能；不同角色的用戶，登錄系統可以看到不同的功能菜單。

    （二）后期項目

    后期項目主要關注證券市場的一些將要發行定增項目的公司，提前收集市場定增業務相關的公開信息，功能信息如下圖：

    （三）受邀項目

    此模塊會展示已經過會的定增項目，內容展現形式不止于文字，還有長圖類資訊、海報、相關定增項目的PPT；項目經理可以隨時閱讀優質公開市場資訊，相關的功能如下圖：

    （四）頭寸管理

    投資交易系統目前尚無相應模塊，無法納入現有的定增頭寸管理流程；定增報價可用頭寸計算邏輯與一般頭寸的計算有一定差異，存在個性化需求。定增管家平臺里的頭寸管理有較好的拓展性，由基礎頭寸、應付款項凍結、定增凍結等來計算產品頭寸，實現定增頭寸的嚴格管控，避免發生交收違約風險。

    產品頭寸的優點：

    （五）文件管理

    定增市場是一級半市場，目前沒有系統能支持，需要進行一些文件的導入和導出。

    （六）報表分析

    我司針對產品管理的生命周期，提供各種各樣的報表分析功能，比如客戶開發階段，提供優質市場資訊，便于潛在客戶了解市場，學習金融知識，通過定增市場資訊，市場解讀類資訊，及時的熱點信息推送，讓客戶確立自己的投資方向，為下一步營銷客戶做好充足的鋪墊。

    在產品投資階段，通過跟產品相關的產品直觀統計等報表，實現定增項目的全周期跟蹤及管理。

    六、信息安全

    （一）企業微信安全性

    由于項目經理經常出差，不在公司，為了方便項目經理使用定增管家，我司將定增管家中的一部分功能，發布到企業微信中給項目經理使用。企業微信是深圳市騰訊計算機系統有限公司提供的產品。依據企業微信在2022年1月份的公布數據，活躍用戶數量為1.8億，真實企業與組織數為1000萬。

    企業微信積極通過國家權威機構認可和國際安全資質認證以及行業合規認證，建立健全內部安全合規管理體系，率先完成信息安全國際標準認證“大滿貫”，切實保障企業微信產品與服務的合規性、安全性和可靠性。目前企業微信已經獲得的權威合規認證包括：國家網絡安全等級保護測評（第三級）、ISO/IEC27001、ISO/IEC27018、ISO/IEC20000、SOC2類型一、SOC2類型二服務組織審計報告。——節選自《企業微信安全白皮書》

    （二）定增管家平臺和服務安全性

    我司擁有完善的網絡安全體系（如圖13），通過數據加密、網絡安全、終端安全、數據備份等方法，保障了定增管家平臺的安全性。

    我司擁有完善的應用系統安全體系來保障定增管家平臺的信息安全。定增管家平臺對用戶的信息、密碼等對敏感信息數據采用加密技術進行加密后存儲，最大程度保證用戶信息安全。網絡流量實時監控，防火墻設置隔離策略，對敏感信息通過網絡外發的行為進行審計和阻斷，并主動關閉常用的網絡端口，僅開我們需要的獨立端口。具體如下圖：

    七、數字化轉型效果

    自2022年8月底定增官家平臺陸續上線以來，對我司的定增業務有以下提升效果：

    1、最新調研客戶滿意度大幅提高。

    2、提高了定增產品風險管理能力和效率。

    3、投資經理在處理定增業務平均時長降低2倍，大大提升了投資經理的工作效率。

    項目經理、投資經理等真正享受到了數字賦能帶來的便利，并且在定增業務和資訊的使用過程中，與客戶的信任關系也更容易建立，從此，定增這個復雜的業務也可以用工具化的方式來管理，提升了工作效率和業務產能。