本報記者 曹衛新

    又一家上市城商行“瞄”上了消費金融牌照。1月17日，南京銀行發布公告稱，公司擬與蘇寧消費金融有限公司（以下簡稱“蘇寧消金”）的部分股東進行股權轉讓磋商，如后續轉讓成功，公司預計將取得蘇寧消金的控股權。

    相關統計數據顯示，目前開業的30家消費金融公司中，“銀行系”消費金融公司數量到19家，其中有城商行股東背景的公司有14家。

    城商行緣何對消金牌照情有獨鐘？零壹智庫金融組總監李薇在接受《證券日報》記者采訪時表示，“在南京銀行提出收購蘇寧消費金融牌照之前，寧波銀行剛剛在2021年末拿下華融消費金融牌照，可見城商行對于消費金融牌照的訴求日趨強烈。從城商行對于消費金融牌照的熱衷來看，核心原因在于突破區域限制，進一步擴充零售金融業務在全國的發展規模，與該行自身的零售銀行戰略實現資源互補、業務協同。”

    從參股到控股

    持續加碼消金業務布局

    南京銀行與蘇寧消金的淵源由來已久。天眼查APP顯示，蘇寧消金成立于2015年5月。目前蘇寧消金的股東包含蘇寧易購集團股份有限公司、先聲再康江蘇藥業有限公司、南京銀行、BNPPARIBASPERSONALFINANCE、江蘇洋河酒廠股份有限公司，持股比例分別為49%、16%、15%、15%、5%。南京銀行位列蘇寧消金第三大股東。

    數據顯示，截至2021年6月底，蘇寧消金總資產占南京銀行總資產比例為0.07%，股東權益占比為0.47%，蘇寧消金營業收入及凈利潤占南京銀行的比例也不高，均低于1%。公司方面表示，“本次收購對公司的經營狀況影響較小，不會對公司的經營成果構成重大影響。”

    那么，從參股到控股，南京銀行收購蘇寧消金的意義何在？工信部信息通信經濟專家委員會委員、中南財經政法大學數字經濟研究院執行院長盤和林在接受《證券日報》記者采訪時表示，“對于城商行來說，消金領域是城商行業務的拓展。既是市場覆蓋范圍從線下到線上的拓展，也是金融產品多元化的拓展，能夠擴大城商行的業務種類和業務覆蓋范圍。此外，通過收購獲得金融牌照是相對較為簡單的一種方式，收購完成后，還可以獲得消費金融業務的渠道，比如蘇寧消金可以對接蘇寧電商體系，對接更多消金渠道。”

    記者注意到，作為老牌上市城商行，南京銀行一直在不斷發力大零售板塊，加碼消費金融業務布局。自2007年以來，公司持續深入推進與法國巴黎銀行在消費金融領域的業務合作，緊跟國內消費金融市場的變化發展，堅持以客戶為中心、中端市場定位、自主技術打造，構建客戶全生命周期營銷、風控和服務管理體系。同時，加快推動數字技術在重點領域的創新運用，全面構建數字化營銷、數字化風控、數字化運營能力。

    數據顯示，截至2021年上半年，南京銀行CFC消費貸款余額449億元，新增客戶154萬戶，累計服務客戶近2250萬戶。

    消金牌照“稀缺”

    “銀行系”消費金融有望再添新成員

    從2010年第一家消費金融公司開業至今，整個消費金融行業已經走過12年歷程。截至目前，已成立的消費金融公司30家。

    2021年年末，寧波銀行出資10.91億元拿下華融消費金融70%股權，成為其控股股東。而在此之前，北京銀行已持有北銀消費金融35.29%股權，為其第一大股東；江蘇銀行持有蘇銀凱基消費金融超50.1%股權；上海銀行持有尚誠消費金融38%股權。

    根據麥肯錫分析，2025年消費信貸市場有望達到28.8萬億元，年均復合增速為15%。浙商證券分析認為，“消費金融前景廣闊，消金牌照可幫助銀行突破異地展業限制，還可以打開盈利新增長點。根據銀監會《消費金融公司試點管理辦法》顯示，允許消費金融公司在風險可控的基礎上開展異地業務。區域性銀行異地擴張受限下，南京銀行自2010年后未在省外設立過新的分行。而通過控股消費金融公司，南京銀行有望拓展經營區位，打開業務增長新空間。”

    “目前，南京銀行在蘇寧消金的持股占比為15%，是第三大股東。疊加蘇寧消金控股股東經營困境影響，不斷拋售資產的因素，這對南京銀行拿下消費金融牌照是一大契機。不容忽視的是，2021年監管對于消費金融的利率定價、隱私保護與催收管理不斷加強，獲得這一牌照并不容易。”采訪中，李薇告訴記者。

    依據公告，本次南京銀行擬通過收購拿下蘇寧消金控股權，但截至目前交易對手方及具體的交易比例尚未確定，公司尚未與蘇寧消金的任何股東簽訂股權轉讓協議。公司方面稱，收購一事后續還需經監管機構審批，協議簽署及監管審批具有較大不確定性。

    “從我國整體持牌消費金融公司來看，目前已開業30家，而南京銀行所收購的公司處于行業靠后位置。譬如蘇寧消費金融，2016年至2020年蘇寧消費金融凈利潤分別為-1.89億元、2.17億元、4532.1萬元、1011.2萬元、-4971.8萬元，收購后如何實現扭虧為盈，對于南京銀行也是一大挑戰。”李薇表示。

（編輯 喬川川）