本報記者 田鵬

    2025年上半年，通信業運行基本平穩，新型基礎設施建設有序推進，5G、千兆、物聯網等用戶規模持續擴大，移動互聯網接入流量保持較快增勢。據工業和信息化部發布的數據顯示，上半年，我國電信業務收入累計完成9055億元，同比增長1%。按照上年不變價計算的電信業務總量同比增長9.3%。

    從微觀層面看，相關上市公司亦表現亮眼，在通信及相關領域業務增長顯著，為行業發展注入活力。以深圳證券交易所市場（以下簡稱“深市”）為例，截至7月24日記者發稿時，深市通信行業共26家公司披露2025年半年度業績預告，預計實現凈利潤合計94億元至113億元。

    展望未來，業內人士表示，未來3到5年，信息與通信技術（以下簡稱“ICT”）產業發展環境將持續向好，創新效能日益彰顯，基于大模型的人工智能技術快速演進，將全面驅動ICT技術升級，推動智能終端、智能算力、智能網絡融合創新，拓展智能化新場景新空間，帶動產業生態重塑及網絡安全治理變革。

    AI浪潮持續驅動

    通信行業加速增長

    近年來，AI浪潮正以強勁勢頭席卷通信行業，成為推動行業增長的核心動力之一。從上半年深市通信企業發展情況來看，這一驅動效應已清晰顯現。

    例如，光電子行業龍頭企業武漢光迅科技股份有限公司（以下簡稱“光迅科技”）預計2025年上半年實現歸母凈利潤3.23億元至4.07億元，同比大幅增長55%至95%；扣非凈利潤3.11億元至3.95億元，同比增長50.47%至90.84%。

    光迅科技董事會秘書向明表示，2025年上半年營業收入和凈利潤較上年同期大幅增長，主要得益于全球算力投資的快速增長，算力中心和數據中心建設加速，推動了對高端光器件和高速光模塊的市場需求。

    作為ICT基礎設施與AI應用方案提供商，福建星網銳捷通訊股份有限公司（以下簡稱“星網銳捷”）更是如此。公司預計2025年上半年實現歸母凈利潤1.8億元至2.4億元，同比增長43.81%至91.75%，扣非凈利潤1.6億元至2.1億元，同比增長51.07%至98.28%。

    星網銳捷董秘李懷宇對《證券日報》記者表示，AI浪潮驅動下，互聯網行業數據中心加快建設，公司主要子公司面向互聯網客戶的數據中心交換機產品訂單加速交付，營業收入較上年同期增長。同時，公司繼續推進管理改善和效率提升工作，在費用管控層面有所成效，經營業績較上年同期實現增長。

    展望未來，相關公司紛紛表示，AI仍將是行業發展的核心驅動力，隨著算力需求的持續攀升、AI與通信技術融合的不斷深化，相關業務有望迎來更大的增長空間。

    李懷宇認為，“人工智能已成為數字經濟時代的新質生產力，在技術快速升級迭代、政策強力推進、客戶需求持續增長的形勢下，以算力網絡、光通信為代表的ICT基礎設施建設正在加速推進，為相關的基礎設施提供商創造了難得的歷史機遇。同時，隨著人工智能新基建的逐漸到位，創新應用不斷涌現，人工智能與千行百業的應用場景相結合，將成為賦能產業數字化轉型的重要推手，未來在AI應用方案領域市場廣闊，潛力無限。”

    向明對《證券日報》記者表示，AI算力需求爆發及數字化轉型深化，將持續驅動數據中心大規模建設，成為行業增長主引擎。預計未來五年數通光模塊市場將保持高速增長。與此同時，電信市場隨著DCI互聯及PON網絡的持續建設和升級，顯現出觸底回暖跡象；自動駕駛與車聯網技術快速發展，將帶動車載光電子需求，為行業提供新增長動能。

    成都新易盛通信技術股份有限公司有關負責人表示，“近期，LightCounting最新報告再次上調應用于AI集群的以太網光模塊市場銷售預測，預計該細分市場光模塊銷售將持續增長，并將在2029年達到120億美元。結合市場應用端及客戶需求預期，公司預計今年下半年到明年行業將持續保持高景氣度。”

    系列支持政策接連落地

    營造良好發展環境

    事實上，技術驅動行業加速增長只是一方面，近年來，政策層面的持續加碼為通信行業搭建了穩固的發展框架，成為行業平穩向前的重要支撐。從新型基礎設施建設的專項部署，到對5G、千兆網絡、物聯網等領域的精準扶持，再到針對AI與通信技術融合創新的引導政策，一系列舉措既明確了行業發展方向，也為企業技術研發、市場拓展提供了有力保障。

    例如，2025年1月份，國家發展改革委、國家數據局、工業和信息化部發布的《國家數據基礎設施建設指引》提出，“到2029年，基本建成國家數據基礎設施主體結構”的目標。

    “這一系列行業利好，將有效加快我國的算力網絡的布局，推動算力網絡基礎設施以及光通信基礎設施的建設，星網銳捷作為國內重要的算力網絡及光通信基礎設施提供商，相關政策將有力地推動行業需求的增長，為公司相關產品及解決方案提供廣闊的市場空間。”李懷宇稱。

    向明表示，“政策清晰定位光電子產業戰略地位，引導投資方向，直接刺激算力、數據中心、光網絡建設需求增長，為公司提供廣闊市場空間；同時，政策環境有力推動國內技術創新與產業升級，助力公司鞏固核心競爭力。”

    不難看出，從國家層面的戰略規劃到具體領域的扶持舉措，一系列通信行業相關支持政策的接連落地，不僅為行業整體發展指明了方向、注入了動力，更讓像星網銳捷、光迅科技這樣的企業切實感受到了政策紅利。在政策的保駕護航下，通信行業在技術創新、市場拓展等方面的步伐將更加穩健，未來有望在更多細分領域實現突破，持續釋放發展潛力。

（編輯 喬川川）